Calibragem Online Da Volatilidade Local Aplicada Ao Estudo De Commodities

Jorge P. Zubelli | Albani, Vinicius

Keywords: Commodities | Volatilitity Surface | Dupire

Neste relatório, descrevemos de forma sucinta os desenvolvimentos relacionados à metodologia de calibragem de de superfícies de volatilidade para preços de {\em commodities} com base em técnicas de regularização de Tikhonov para funcionais convexos. Por um lado os resultados teóricos garantem a confiabilidade e convergência dos resultados e por outro o uso da metodologia {\em online} permite a incorporação progressiva de novos dados a medida que os mercados evoluem para melhoria das superfícies reconstruidas. Os resultados apresentados neste presente relatório são consequências de desenvolvimentos em duas teses de doutorado do IMPA. A primeira, de caráter mais teórico foi o trabalho desenvolvido por A.~De~Cezaro, sob o título ``On a Parabolic Inverse Problem Arising in Quantitative Finance: Convex and Iterative Regularization?? e que aparece na série de preprints do IMPA sob o número {C111 / 2010}. Já a segunda, que introduz a metodologia ``online??, de autoria de Vinicius~Albani, sob o título ``Volatility Calibration in Equity and Commodity Markets by Convex Regularization?? possui um bibliografia detalhada e descrição dos algoritmos empregados. As contribuições aqui apresentadas fazem parte de uma das linhas de pesquisa do Laboratório de Análise e Modelagem Matemática em Ciências Aplicadas do IMPA.

Anexos:

• impareport20121224.pdf